ИНДИКАТОРЫ ДЛЯ ФУНДАМЕНТАЛЬНОГО АНАЛИЗА ФОРЕКС

Лучшие Форекс брокеры 2021 года:

Индикаторы фундаментального анализа. Фундаментальный анализ Форекс

Как известно, прогнозирование движения рынка основано на двух главных видах анализа — техническом и фундаментальном. На прошлых занятиях мы с вами рассмотрели технический анализ, сейчас пришел черед фундаментального.

Итак, начнем. На поведении курсов валют сказываются только несколько экономических показателей. Остальные больше важны для экономистов и для других рынков. Они в некоторой степени подтверждают (или не подтверждают) возможные или уже известные тенденции в экономике, которые не имеют определяющего влияния именно на Форекс. По этой причине они просто абсорбируются рынком в его обычных колебаниях. Фундаментальный анализ рассматривает состояние экономики каких-то определенных государств и мира в целом и их обоюдное влияние на основе множества разнообразных причин и экономических показателей. Некоторые важнейшие для экономики события могут происходить спонтанно, какие-то данные публикуются по заранее известному графику правительственными, неправительственными и научными организациями большинства стран мира.

К фундаментальной относится всякая информация, способная так или иначе затрагивать экономику. Ее можно разделить на четыре основные группы: экономические факторы, финансовые факторы, политические события и кризисы.

  1. Экономические показатели (индикаторы) отличаются от других тем, что дата их публикации известна заранее, по крайней мере для большей части индустриально развитых регионов мира.
  2. Довольно разноплановыми можно назвать политические факторы. Выборы президента вряд ли огорошат рынок, а вот, к примеру, резкое изменение формы правления станет настоящим шоком.
  3. К числу непредсказуемых можно отнести финансовые факторы, они оказывают существенное влияние на Форекс. Один из ярких примеров — изменение ставки ЦБ самых авторитетных и наиболее развитых стран мира, таких как США. Наверняка никто никогда не знает, будет ли скорректирован курс монетарной политики или нет. Существуют лишь предположения, которые, кстати, тоже сильно влияют на рынок. Примерно за 2-3 недели до заседания ФРС США инвесторы начинают выказывать свое беспокойство. Настоящая нервная обстановка на рынке царит при внезапном изменении ставки, что приводит к резким скачкам курсов валют.
  4. Воздействовать на рынки могут кризисные явления. Сила их влияния зависит от предсказуемости — поэтому, к примеру, кризис в Персидском заливе имел только ограниченный эффект влияния на Форекс. Однако случается, что даже оговорки в выступлениях официальных лиц приводят к существенным скачкам курса. Так было после выступления британского премьера Тони Блэра по вопросу о принятии Евро вместо британского фунта в 2001 году.

Фундаментальный анализ невозможно представить без экономических индикаторов, поскольку это самая важная его составляющая. Как правило, их публикуют в заранее известные дни. К примеру, в Америке они выходят ежемесячно, за исключением GDP (Gross Domestic Product) и GDPD (Gross Domestic Product Deflator), которые публикуются каждый квартал.

Между тем еженедельные данные не оказывают должного влияния на рынок и рассматривать из нет смысла. Дату выхода определенной статистики необходимо знать трейдеру в обязательном порядке, тем более что сейчас это несложно. Информация по датам, а также анализ влияния этих конкретных индикаторов, постоянно появляется в новостных лентах фирм-провайдеров, обеспечивающих онлайн-трейдинг. Такие сведения можно найти и из десятка других источников в Интернете.

Американская экономика составляет 20,6% мирового ВВП, и поэтому ее давление на Форекс наиболее сильное. Для подкрепления этого утверждения предлагаем рассмотреть экономические показатели США, а по аналогии можно оценивать и показатели прочих государств с учетом влияния на глобальную экономику в целом. Экономические индикаторы состоят из двух частей, где первая часть — это значение за последний месяц, а вторая часть — уточненная информация за предшествующий.

Рейтинг брокеров FOREX:

Валовой национальный продукт (The Gross National Product (GNP)) является одним из самых основных индикаторов и рассчитывается по следующей формуле:

GNP = C + I + G + T

С — это потребительские затраты населения, которые зависят от персонального дохода и от уверенности населения страны в завтрашнем дне. Иными словами, это чисто психологический фактор, результатом которого является решение потребителя тратить деньги или придержать;

I — затраты на капиталовложения;

G — затраты правительства. Они оказывают сильное воздействие на разные экономические индикаторы и на экономику страны в целом;

T — торговый баланс государства (экспорт минус импорт).

Надежные Форекс платформы:

Данные по GNP выходят каждый квартал и отражают общую сумму товаров и услуг, произведенную за отчетный период американскими компаниями в стране и за рубежом. Если GNP выше прогноза, то курс доллара по отношению к другим валютам увеличивается, и наоборот.

Внутренний валовой продукт (The Gross Domestic Product (GDP)), в отличие от GNP, показывает стоимость всей продукции и услуг, которые были произведены только на территории США местными и иностранными фирмами. Применительно к американской экономике разница между GDP и GNP несущественная. Но поскольку этот показатель наиболее популярен за границей, чем в Штатах, то здесь его публикуют в первую очередь для облегчения сравнения различных экономик с США.

Показатели инфляции (Inflation Indexes) — это индикаторы, показывающие тенденции роста цен на товары и услуги. Трейдеры внимательно наблюдают за изменением этого показателя. Дело в том, что главным оружием Центробанка в борьбе с инфляцией является увеличение ставки учетного процесса, что повышает курс валюты отдельно взятого государства. Уровень инфляции также сужает учетную ставку до ее более правдоподобной, объективной величины, которая вместе с реальными данными GDP/GNP помогает трейдерам и управляющим фондами сравнивать экономики разных стран, чтобы найти лучшую возможность заработать деньги.

Индекс производственных цен (Producer Price Index (PPI)) публикуется с начала 20 века и показывает средние оптовые изменения цен на сырье и комплектующие на всех стадиях производства. Для получения этого индикатора обрабатывается информация из многих отраслей экономики, куда также входит производство, добыча сырья и сельское хозяйство. Изучается динамика изменения цен приблизительно на 3400 наименований сырья и товаров, которые были выпущены непосредственно в Америке. Самые основные группы товаров включают: продукты питания — 24%; топливо — 7%; автомобили — 7%; одежда — 6%. Индикатор публикуется ежемесячно.

Индекс потребительских цен (Consumer Price Index (CPI)) показывает среднее изменение розничных цен в специальной потребительской корзине с фиксированным объемом товаров и услуг. Индикатор включает в себя данные о стоимости продуктов питания — 19% всего индекса, цены на жилье — 38%, топливо — 8%, автомобили — 7%. К этому списку также относятся расходы на транспорт, медицинские услуги, одежду. Импортные товары тоже входят в эту группу. Данные публикуются ежемесячно. Оба индикатора — PPI и CPI — помогают лучше рассмотреть инфляционную активность экономики.

Товарный индекс (Commodity Research Bureau’s Futures Index (CRB Index)) состоит из одинаково взвешенных фьючерсных цен на 21 вид товаров. Это драгоценные металлы (золото, серебро, платина), промышленное сырье (нефть, бензин, солярка, древесина, медь, хлопок), зерновые (кукуруза, пшеница, соевые, соевый жмых, соевое масло), живой скот и мясо (скот, свиная брюшина), импорт (кофе, какао, сахар), разное (апельсиновый сок).

13 наименований товаров из 21 относятся к продуктам питания, из-за чего реальная картина общей инфляции выглядит немного не точной. Однако этот индикатор в последнее время достаточно популярен среди профессиональных трейдеров.

Индекс индустриальных цен (The Journal of Commerce Industrial Price Index (JoC)). В составляющую этого индикатора входят цены на 18 промышленных товаров, которые перерабатываются в начальных стадиях промышленного производства, строительства и производства электричества. Показатель относится к числу наиболее точных, поскольку он спроектирован для более раннего проявления инфляционных изменений. Позже их показывают другие инфляционные индикаторы.

Платежный баланс (Balance-of-Payments) — это общее число международных коммерческих и финансовых транзакций отдельного государства. Аналитики оценивают важность этого показателя, глядя на экономику страны в длительной перспективе с точки зрения ее конкурентоспособности, которая, в свою очередь, является производной от числа природных ресурсов промышленной базы, профессионального уровня работников на рынке занятости и стоимости труда. Замечено ограниченное применение этого индикатора трейдерами, работающими на внутридневных операциях.

Торговый баланс (Merchandise Trade Balance) — это дисконт между объемом экспорта и импорта той или иной страны. Показатель входит в число важнейших экономических индикаторов. В него входят такие категории товаров, как продукты питания, сырье и промышленные полуфабрикаты, потребительские товары, автомобили, крупные промышленные изделия и пр.

При существенном расхождении индикатора с прогнозом доллар может оказаться под давлением. Нацвалюта США начнет дешеветь, если дефицит окажется больше ожидаемого, и наоборот.

Торговый баланс между США и Японией (The USA-Japan Merchandise Trade Balance) — это торговый баланс с Японией. Доллар, как правило, дешевеет во время увеличения дефицита в торговле с японским партнером.

Индекс индустриального производства (Industrial Production) включает в себя объемы выработки всех производственных, перерабатывающих предприятий и шахт. Этот индикатор играет важную роль при проведении фундаментального анализа. Он показывает реальную силу экономики и через нее — силу валюты. Увеличивается показатель — растет доллар. Данный индикатор публикуется ежемесячно.

Индекс использования производственных мощностей (Capacity Utilization) показывает соотношение суммарного объема промпроизводства к имеющимся производственным мощностям. Если экономика развивается хорошо, то соотношение должно достигать 81,5%. Показатель, находящийся в таких рамках, практически не влияет на рынок. При превышении указанной нормы, скажем, до 85% и больше, можно констатировать «перегрев» производства. Это означает, что экономика работает из последних сил. Кроме того, это может стать своего рода сигналом начала новых инфляционных процессов. Центробанк, в свою очередь, для избежания инфляции или борьбы с ней может повысить учетную ставку.

Индекс доверия менеджеров (National Association of the Purchasing Managers Index(NAPM)) рассчитывается по итогам опроса 250 менеджеров самых крупных промышленных предприятий. В результате анкетирования выясняется, насколько сильно, по сравнению с предыдущим опросом, изменилось число новых заказов, общий объем производства, найма рабочей силы, объем выпущенной продукции, которая находится на складах, и скорость доставки продукции оптовым продавцам. Показатель ниже 45-50% свидетельствует об ухудшении в экономики определенного государства. Индикатор был разработан в числе первых, его нельзя назвать совершенным, поскольку он в большей степени основывается на психологии, а не на фактах, и не включает в себя крупнейший штат Калифорнию. Кроме этого, рост промпроизводства не всегда означает увеличение спроса со стороны потребителей. Показатель используется трейдерами достаточно редко (только в случае изменения значения). С его помощью можно спрогнозировать краткосрочные движения на рынке.

Индекс промышленных заказов (Factory Goods Orders) отражает общее число заказов на товары длительного, краткосрочного и одноразового использования. В этот перечень можно включить продукты питания, легкие, простые промышленные изделия, вспомогательные товары и инструменты. Его влияние на Форекс слабое.

Индекс заказов товаров длительного пользования (Durable Goods Orders). В данный индикатор включены заказы на товары со сроком использования больше трех лет. Товары подразделяются на четыре основные категории: изделия из металла (включая ювелирные украшения), изделия и механизмы, работающие на механическом приводе и от электропривода, транспортные машины и механизмы. Заказы здесь также делятся на военные и невоенные. Индекс оказывает существенное влияние на рынок. Товары длительного пользования, как правило, стоят дороже, рост их продаж отражает возрастающую уверенность потребителя в завтрашнем дне и увеличившиеся возможности тратить деньги.
Растет показатель, соответственно, дорожает валюта государства.

Строительный индекс (Construction Data) входит в число важнейший экономических индикаторов, включается как составная часть в GDP. Стоит отметить, что начиная с послевоенного периода именно строительство домов помогало Америке выйти из очередного застоя. Показатель делится на три категории:

  1. строительство новых домов и разрешений на строительство
  2. продажа новых и уже существующих домов на одну семью
  3. затраты на строительство

Индикатор цикличен и в некоторой степени зависим от учетной ставки регулятора. Если в месяц продано 1,5-2.0 млн новых домов, то это говорит о силе экономики. При снижении цифры до 1 млн домов можно заподозрить начало рецессии в стране. Чаще всего индикатор используется для получения общей картины экономического состояния.

Индикаторы занятости населения (Employment Indicators) отражают уровень безработицы в стране. Играют важную роль при оценке экономического состояния определенного государства в целом. Кроме того, они используются в качестве составляющего для других показателей.

Уровень безработицы (Unemployment Rate) всегда представлен в процентном соотношении. Показатель состоит из двух составляющих:

  1. The Business Firms (Establishments) Survey , который, в свою очередь, состоит из следующих частей:
    1. Payroll — зарплата
    2. Workweek — среднее число рабочих часов в неделю
    3. Hourly earnings — средняя часовая зарплата
    4. Total hours of employment in the non-farm sector — число рабочих часов в правительстве, в производственном секторе, в сфере обслуживания, в строительстве, на шахтах, в розничной торговле и т.д.
    1. Unemployment rate — уровень безработицы в процентном соотношении
    2. The overall labor force — общий объем производительной рабочей силы
    3. Number of people employed — число людей работоспособного возраста без работы

    Трейдерам необходимо уделять повышенное внимание ежемесячным индикаторам, которые показывают, насколько сильна экономика и в каком состоянии она находится на текущий момент — это может быть рост или рецессия. Среди индикаторов, отражающих реальную картину на рынке труда, уровень безработицы улучшается в последнюю очередь. Поэтому если безработица сокращается, то нацвалюта страны, как правило, идет вверх, и наоборот.

    Уровень розничных продаж (Retail Sales) играет важную роль на Форекс. Он показывает интенсивность потребительского спроса и уверенность покупателей в будущем, что сказывается на силе валюты страны. Если человек располагает достаточной суммой для совершения массы покупок, то это, в свою очередь, положительно повлияет на объемы выпускаемой и импортированной продукции. Индикатор зависим от сезонного фактора. Самые важные месяцы — это сентябрь и декабрь, когда собирают детей в школу и делают рождественские подарки. Растет показатель, соответственно дорожает валюта.

    Индекс доверия потребителей (Consumer Sentiment) — опрос владельцев недвижимости. Он создан для того, чтобы узнать о намерениях представителей среднего класса тратить деньги. Рассчитывается Университетом штата Мичиган и National Family Opinion for the Conference Board. Ограниченно влияет на Форекс.

    Индекс продаж автомобилей (Auto Sales) отражает объем продаж машин. Важен для экономики в целом, однако в прогнозировании используется крайне редко.

    Направляющие индикаторы (Leading Indicators). В состав входят следующие экономические индикаторы:

    • — Average workweek of production workers in manufacturing — среднее число рабочих часов в неделю сотрудников промышленной сферы
    • — Average weekly claims for state unemployment — среднее число людей, обращающихся за пособием по безработице в каждом штате каждую неделю
    • — New orders for consumer goods and materials — новые заказы в компаниях, занимающихся производством потребительских товаров и материалов
    • — Vendor performance (companies receiving slower deliveries from suppliers) — эффективность работы вендоров, которая, в первую очередь, зависит от скорости доставки товара
    • — Contract and orders for plant and equipment — число новых контрактов и заказов на производство оборудования и на целые предприятия
    • — New building permits issued — количество новых разрешений на строительство домов
    • — Change in manufacturers’ unfilled orders, durable goods — изменения скорости изготовления еще не выполненных, но уже оплаченных заказов. Сюда также входят товары длительного пользования
    • — Change in sensitive materials prices показывает изменение стоимости на высокочувствительные материалы
    • — Index of stock prices — биржевые индексы (Dow, NASDAQ, S&P500, Russell 2000 etc.)
    • — Money supply, adjusted for inflation — объем средств в обороте в перерасчете на инфляцию
    • — Index of consumer expectations демонстрирует ожидания со стороны покупателей

    При помощи этих индикаторов можно спрогнозировать развитие экономики на 6 — 9 месяцев вперед.

    Финансовые факторы

    Финансовые факторы оказывают существенное давление на курсы валют. Наиболее влиятельным считается процент учетной ставки Центрального банка страны — Interest Rates. Большинство экспертов уверены, что показатель является первостепенным в определении стоимости одной валюты по отношению к другой. Однако будет ошибочно думать, что в случае повышения этого процента курс местной валюты всегда будет увеличиваться. В трейдинге много других факторов, которые мы с вами сейчас рассмотрим.

    Финансовые факторы играют ключевую роль в фундаментальном анализе. Изменения курса монетарной или налоговой политики проводятся для того, чтобы добиться желаемых результатов в экономике страны. Происходящее, естественно, не может не отразиться на курсах валют. Случаются ситуации, когда правительству необходимо вмешаться в международные дела для выполнения разнообразных обязательств, которые несут перед мировым сообществом США или, как бывает чаще, Европейское Экономическое Сообщество. Рычагом подобного вмешательства, как правило, являются финансовые факторы. Рулит всем этим процессом Центробанк страны. В Америке, к примеру, таковым является Federal Reserve Bank. Итак, Федеральный Резервный Банк (ФРБ) играет первостепенную роль в определении стоимости «американца» по отношению к другим мировым валютам. Как определяет ФРБ свою монетарную политику, какие он преследует цели и какие использует рычаги, мы сейчас с вами узнаем.

    Federal Reserve Bank — Федеральный Резервный Банк США

    ФРБ может оказывать существенное влияние на экономику страны посредством Кey Interest Rates. Это ключевые, главные ставки учетного процента, или процента, под который ФРБ дает коммерческим банкам деньги для пополнения их резервов, и под которые они также выдают деньги на одни сутки прочим финансовым учреждениям. Рассматриваемый нами процент называется Overnight Federal Funds Rate. Через него ФРБ опосредствованно может повлиять на замедление или ускорение темпов экономического развития и на сокращение инфляционных процессов. Сейчас предлагаем разобрать финансовые факторы, наиболее сильно воздействующие на курсы обмена валют. Итак, это Money Supply и Interest Rates.

    Money Supply — это объем средств в обороте. Состоит из:

    1. М1 — суммы монет и банкнот, циркулирующих за пределами банков
    2. М2 — денежные средства на сберегательных счетах банков
    3. М3 — разнообразные банковские финансовые инструменты

    Информация о Money Supply в Америке публикуется каждый четверг.

    Interest Rates — это процент ставки регулятора, под который он кредитует коммерческие банки. Показатель представляет большую ценность при определении курса обмена валют. Фундаментальный анализ начинается с наблюдения за Interest Rates. Процесс не из легких, поэтому ЦБ с большой неохотой идут на корректировку учетной ставки и делают это не часто, скажем, один раз в несколько лет. Однако интервал изменения ставки зависит в большей степени не от желания регулятора, а от экономической обстановки в стране.

    Важно знать: чем выше ставка учетного процента, тем сильнее валюта страны. Поскольку в курсе обмена валют всегда задействованы валюты двух государств, то трейдерам также нужно держать в поле зрения соотношение процентов учетных ставок этих стран — Interest Rate Differential. Это также является одним из ключевых факторов. Наблюдать нужно не только за изменением процента учетной ставки одной из стран.

    Отношение трейдеров к Interest Rates такое, как и к другим индикаторам, то есть сначала они торгуют на основе слухов и предположений и только потом смотрят на реальную картину, в нашем случае факты. В связи с этим ожидаемое и предсказанное изменение процента учетной ставки, происшедшее во время очередного заседания ЦБ, часто бывает уже обесценено рынком, и положение на нем остается нейтральным.

    Если процентная ставка была скорректирована не по экономическим причинам, а по политическим, то рынок может пойти против регулятора, опираясь в своих расчетах на фундаментальный анализ. Здесь важен не только сам факт изменения ставки, но и то, насколько она была передвинута по сравнению с ожидаемой величиной и как это поможет экономике.

    Социальные и политические факторы

    Теперь давайте рассмотрим влияние политических факторов на мировой рынок обмена валют. Заранее известные события, к примеру выборы президента, довольно предсказуемы. Как правило, в это время происходит краткосрочное снижение курса валюты (применительно к США). В Европейских странах все по-другому. Если в определенном регионе к власти приходят партии социалистического толка, которых бизнес традиционно не поддерживает, то стоимость национальной валюты чаще снижается по отношению к доллару, но ненадолго. В случае победы тех, кого бизнес поддерживает и с кем связываются определенные надежды на улучшении экономического состояния государства, — курс валюты увеличивается.

    Так было до появления евро. Сейчас в правительствах многих европейских стран у власти стоят социалисты. Европейский Центральный Банк (ECB) возглавляет Марио Драги, который сменил на этом посту Жан Клода Трише. Независимо от того, кто стоит у руля регулятора, главной целью ЕЦБ по-прежнему остается поддержание ценовой стабильности в еврозоне. Крайне опасной считается инфляционная угроза. Прирост Гармонизированного индекса потребительских цен в евроблоке не должен превышать 2%.

    В мире, кроме предсказуемых событий, случаются и внезапные, которые невозможно предсказать. К последним можно отнести войны, военные перевороты, убийства политических деятелей и т.д.

    В стрессовой ситуации инвесторы пользуются инструментами, которые именуют «безопасным раем» (safe heaven). В последние десятилетия к ним относились американский доллар и швейцарский франк. Курсы этих валют начинают дорожать по отношению к другим, поскольку их резко начинают скупать в кризисные моменты. Здесь не стоит исключать со счетов и другой безопасный актив — золото. Надо сказать, что в качестве safe heaven может выступать, к примеру, британский фунт. Если в силу определенных причин в районах Юго-Восточной Азии стремительно набирает обороты нестабильность, скажем, идет угроза войны со стороны Северной Кореи, или в районе Ближнего Востока, где в случае войны обычно падает производство и поставка нефти на мировой рынок, то здесь стоит ожидать стремительного снижения курса японской иены.

    Если нефтяные цены в мире поднимаются, то и британский фунт, соответственно, идет вверх, поскольку британская экономика зависит от экспорта добываемой ею в Северном море нефти. В принципе, если цены на товарных рынках, где продается различное сырье, увеличиваются, то дорожают и валюты стран, чья экономика зависит от экспорта этих товаров. В качестве примера можно назвать такие страны, как Канада, Норвегия, Финляндия. Поскольку цены на сырье котируются в американских долларах, то с повышением цен на сырье дорожает и валюта США.

    Фундаментальный анализ должен учитывать достаточно большое число различных факторов, это целая наука. Однако не всегда факторы, четко выраженные в фундаментальном анализе, оказывают мгновенное действие на рынок. Иногда нужно подождать несколько дней или даже месяцев. Если вам за это время не удалось сформировать мнение о ситуации на рынке, то лучше не торгуйте. Здесь правильным решением будет подождать, пока сам рынок, а именно его поведение, не даст вам более ясные сигналы о направлении его движения.

    Кликните по ссылке, и вы перейдете на страницу экономического календаря, который содержит описание, приблизительное время и день публикации макроэкономических индикаторов.

    Лучшие фундаментальные индикаторы для прогнозирования Форекс рынка

    Рынок Форекс – переменчивая финансовая среда, которая работает по принципам свободной торговли, никем не контролируется и не имеет территориальной привязки. Плавающие курсы отражают основной принцип работы финансовой биржи – формирование цен под воздействием спроса и предложения, при котором на каждый объем покупки актива всегда есть соответствующий объем продажи. Базовые инструменты экономического анализа – лучшие фундаментальные индикаторы, которые нужно усчитывать при составлении Форекс прогнозов:

    • Инфляция – внутри страны спрос и предложение на валюту изменяется. Недостаток предложения вызывает рост спроса и повышение стоимости национальной валюты. Для трейдера – выше инфляция, дешевле валюта, но важно учитывать уровень ее роста.
    • Процентная ставка – учетная ставка, которой оперирует центральный банк. Повышение ключевой ставки вызывает продажу национальной валюты коммерческими банками по более высокой цене. Для трейдера – опираться в прогнозах нужно одновременно на инфляцию и ставку.
    • Внутренний валовый продукт – ключевой макроэкономический показатель, демонстрирующий рост производства внутри страны, закономерно вызывает усиление экономики, стабилизацию и рост стоимости валюты. Для трейдера – спад ВВП ведет к снижению курса.
    • Уровень безработицы – индикатор фундаментального анализа показывает, что с увеличением неработающего трудоспособного населения в стране снижается ВВП, растут социальные издержки, возможен скачок инфляции и падение котировок нац.валюты.
    • Торговый и платежный баланс государства – показывают отношение экспорта к импорту и соотношение расходов к бюджетным доходам. При отрицательном сальдо по внешнеторговым экономическим показателям демонстрирует слабую экономику страны.

    Популярные индикаторы анализа

    В помощь трейдерам разработано большое количество инструментов, упрощающих процесс торговли за счет качественного и достоверного прогнозирования. При моделировании рыночных ситуаций на основе фундаментального анализа трейдеры используют надежные экономические индикаторы:

    Индикаторы для фундаментального анализа EURUSD

    Многие из нас «обходят стороной» фундаментальные индикаторы и их анализ по причине непредсказуемой реакции рынка на публикуемые значения экономических показателей страны.

    Но есть несколько понятных и доступных простым смертным индикаторов для фундаментального анализа, которые идеально подходят для пары EURUSD и позволяют заранее понять, какие настроения царят на рынке. Без чтения унылой аналитики от экономистов.

    Например, трейдеры могут «нелогично» продавать нацвалюту на взлете инфляции, свидетельствующей об экономическом росте, предполагая, что Центробанк поднимет ставку. Когда это произойдет, нацвалюта будет покупаться вопреки фундаментальной, «книжной» теории, если в течение месяца до заседания комиссии по ставке был устойчивый нисходящий тренд.

    Такая же ситуация возникает при выходе других фундаментальных показателей, что делает этот вид анализа субъективным, в отличие от технических индикаторов, дающих четкий сигнал в конкретных значениях или пересечениях уровней перекупленности/перепроданности.

    Влияние ВВП США на курс EURUSD и индекс доллара DXY (USDX)

    Экономика США занимает по объему первое место в мире, поэтому значение национального ВВП напрямую влияет на международный рынок Форекс. Инвесторы обращают внимание на динамику валового дохода – текущий процентный рост или падение этого индикатора по отношению к прошлому году.

    Бюро статистики правительства США выпускает квартальные значения ВВП. Уход показателя в отрицательную зону может привести к сильному падению курса EURUSD, а рецессия (падение два месяца подряд) – к полномасштабному экономическому кризису. Конец 2008 года и середина 2022 года наглядно демонстрируют этот факт.

    Экономический спад в США заставляет инвесторов «спасать» капиталы в американских гособлигациях, что приводит к резкому спросу на доллары. Слабые показатели также становятся поводом для нисходящих трендов в паре EURUSD.

    Несмотря на однозначное влияние ВВП на валютный курс, использовать квартальные значения индикатора не представляется удобным, так как данные публикуются ежемесячно, но постоянно пересматриваются, окончательный вариант приходит с большим опозданием и уже учтен инсайдерами в котировках.

    Стратегия прогноза долгосрочных трендов EURUSD

    Для долгосрочного прогнозирования курса EURUSD подойдет индикатор Баффетта – соотношение капитализации рынка акций к национальному ВВП, выраженное в процентах. Формула его расчета достаточно проста: в числитель помещается совокупная стоимость 5000 акций фондовых рынков США, деленная на номинальное выражение в долларах ВВП США.

    Капитализация отражена в индексе Wilshire 5000 Total Market Full Cap, на текущий момент она составляет около $30 млрд. долларов, а значение ВВП публикует FED, последние данные апреля показали валовый доход чуть больше $21 млрд.

    Индекс Уоррена Баффетта = (Wilshire 5000 Total Market Full Cap/ ВВП США)*100% = (29938/21338)*100 = 140,33%

    Несмотря на запаздывающие значения индикатора и редкое обновление данных (раз в квартал), его используют как осциллятор глобальных разворотов валютной пары EURUSD:

    • Падение кривой ниже 60% дает сигнал роста евро во всех парах, в том числе кроссах;
    • Рост индикатора Баффетта выше 120% – сигнал роста доллара во всех парах.

    Чтобы не рассчитывать данные вручную, можно воспользоваться сервисом сайта gurufocus или других ресурсов, вбив в поисковик тег «wilshire 5000 gdp ratio».

    Как видно из графика, представленного ниже, индекс Баффетта прогнозировал глобальный разворот в лонг пары EURUSD по мартовским показателям 2009 года и долгосрочный шорт, начиная с зимы 2022-го года.

    Если перенести сигнал на график EURUSD, то получается, что осциллятор точно указал долгосрочную поддержку, удерживающуюся в течение четырех лет, и глобальный разворот 2022 года. Учитывая постоянное состояние перекупленности wilshire 5000 gdp ratio, можно предположить возможное достижение паритета евро и доллара.

    При использовании формулы Баффетта для национальных фондовых рынков и валют трейдеру придется определять уровни перекупленности и перепроданности в каждом отдельном случае. Учитывая глобальное влияние доллара и евро на остальные валюты Форекс и крайне малое количество сигналов, такая адаптация не имеет смысла.

    Процентные ставки

    Курс национальной валюты на рынке Форекс можно представить как индикатор экономического развития страны, за которое отвечает Центробанк. Финансовый регулятор имеет определенную долю свободы в принятии решений и множество инструментов влияния на стоимость денег, самым мощным из них является процентная ставка.

    Этот параметр определяет стоимость займов коммерческих банков, выдаваемых Центробанком, проценты по корпоративным и потребительским кредитам, выплаты купонов по государственным займам. Кредиты – это инвестиции мирового бизнеса непосредственно в предприятия или в ценные бумаги, а суверенные облигации – это инструменты защиты прибылей корпораций от инфляции.

    Оба фактора делают процентные ставки самым важным инструментом влияния на курс национальных валют на рынке Форекс. Учитывая специфику торгов валютными парами, трейдеры отслеживают процентный дифференциал, то есть разницу учетных ставок Центробанков. Применительно к инструменту EURUSD – это будет соотношение стоимости кредита от ЕЦБ и от ФРС США.

    ФРС – столп рынка Форекс

    Федеральная резервная Система США является столпом рынка Форекс. Каждая национальная валюта мира (как и многие товарные активы) реагирует на изменение американской ставки. Это связано с тем, что доллар – единственное мерило всех валют по решению Ямайской конференции Большой Семерки, создавшей принципы функционирования Форекс.

    Помимо законодательных актов, USD участвует в 85% расчетов по международным контрактам, более 20 государств мира используют его вместо нацвалюты, в нем номинировано свыше 65% золотовалютных резервов мировых Центробанков.

    Результаты 10 голосований в течение года 12-ти банкиров Федеральных Резервных Банков, которые составляют Комиссию по открытым рынкам FOMC, определяют краткосрочные изменения курсов валют и закладывают среднесрочные движения мировых инвестиций, а также спрос на кредиты в той или иной валюте.

    Проблемы «использования напрямую» решений по учетной ставке ФРС и ЕЦБ

    Теория доказала цикличность мирового экономического развития, обусловленного постоянством периодических подъемов и спадов ВВП и других индикаторов в каждом отдельно взятом государстве. Они наглядно отражены в графике курса EURUSD на протяжении всей истории котировок (ежемесячные свечи).

    Этот феномен определяет антицикличную политику Центробанков, которые обязаны принять все меры, чтобы развернуть тренд, замедлить или простимулировать темпы экономического развития в зависимости от текущей фазы экономики.

    Фактически, ФРС и ЕЦБ занимают позицию против тренда, что сводит на нет усилия по регулированию, трейдеры отыгрывают снижение или рост ставки, в дальнейшем возвращаясь к торгам по тренду, идущему вразрез со стараниями регулятора.

    Рынки разворачиваются при совпадении множества негативных или позитивных фундаментальных показателей и политических причин. Все попытки трейдера-новичка построить среднесрочную стратегию только по принципу «ставки вверх – покупаем, вниз – продаем» обернутся убытками.

    То же произойдет с тактикой торговли на новостях, участники торгов часто с высокой долей вероятности могут прогнозировать размер ставки до заседания Центробанка, что приводит к досрочному формированию спекулятивных позиций. Подтверждение прогнозов – повод для фиксации прибыли, и это заставляет валютный курс идти в обратном направлении, не совпадающему с теорией.

    Как учесть фундаментальное изменение ставок ФРС и ЕЦБ при прогнозе курса EURUSD

    Государственные облигации США (бонды, трежерис, US Bonds, Treasury) – это барометр реальных ожиданий крупных инвесторов и спекулянтов, которые влияют на тренды американских фондовых индексов и текущий курс доллара.

    Бонды различаются по срокам погашения, аналитики используют при составлении прогноза десятилетние облигации, «очищенные» от влияния текущей инфляции. Графики трежерис строятся по величине купонного годового дохода в коротком периоде, зависящего от скачков индекса потребительских цен.

    Представленный ниже рисунок наглядно демонстрирует различие в волатильности доходности двухлетних (кривая красного цвета) и десятилетних облигаций (синий цвет).

    Аналогичным образом учитывают денежно-кредитную политику Европейского Центробанка. Аналитики опираются в прогнозах на бундесбонды Германии со сроком обращения 10 лет, чтобы прогнозировать курс пары EURUSD.

    Такой подход объясняет, почему при росте ставок ФРС часто происходит увеличение курса доллара, хотя в учебниках по фундаментальному анализу всегда написано обратное. Инвесторам выгодно вкладывать средства в американские облигации, как и спекулянтам, у которых появляется избыточный капитал в виде зафиксированного профита на рынке акций. Ястребиная политика ФРС – сигнал перегрева, предсказывающий падение курса ценных бумаг.

    Постоянное снижение процентной ставки сужает спред между трежерис и бундесбондами, вызывая приток капиталов в европейские облигации. Как уже было отмечено выше, регуляторы ЕЦБ и ФРС действуют на предотвращение кризиса, поднимая ставки заранее, но инвесторы с позициями в облигациях реагируют на изменение политики еще раньше, что позволяет использовать спред как опережающий индикатор.

    Учесть фактор опережения поможет тактика дивергенций, подробно описанная в статье на нашем сайте. Создав пользовательский индикатор в программе TraidingView, автоматически вычитающий DE10Y из US10Y, трейдер может открывать позицию шорт по EURUSD при максимуме курса, сделанном на минимуме разницы ставок, и наоборот, – минимум ставок при взлете курса станет сигналом будущего снижения валютной пары.

    Стратегия среднесрочного прогноза трендов индекса доллара на рынке Форекс

    Чтобы использовать влияние ставок на основные валюты, следует собрать следующую конструкцию на графике:

    • Вычисляем и отображаем кривую спреда десятилетних бондов Германии и США (DEY10- US10Y);
    • Сравниваем ее со ставкой ФРС (FEDFunds);
    • Переводим шкалу на числовое отображение вместо процентов;
    • Добавляем поверх графика через опцию «Сравнить» индекс доллара DXY (USDX).

    Полученную систему можно использовать для прогноза среднесрочных трендов. В качестве сигнала роста индекса доллара USDX принимают расхождение между кривыми в +2% от минимальных значений. Сближение от максимальной точки текущей дельты на 2% – это сигнал смены тренда на нисходящий.

    Периоды параллельного движения спреда доходности облигаций и ставки ФРС, когда колебания укладываются в промежуток +/- 1%, вызывают широкий флэт котировок.

    Индекс доллара – неторговый актив, но прогноз его движений позволяет торговать сразу корзиной основных валют, диверсифицируя трейдинг.

    Заключение

    ВВП и процентная ставка – два основных параметра фундаментального анализа. Первый определяет реальную и относительную динамику экономики государства, вызывая ответную реакцию в виде корректировки второго параметра.

    Валовый продукт США через доллар влияет на любые валюты Форекс и товары, что оправдывает создание рассмотренной в статье системы только на основе американских показателей.

    Применение шкалы спреда европейских (немецких) ставок облигаций и трежерис позволяет арбитражно оценить действия ФРС, которые не всегда согласуются с текущими фундаментальными показателями.

    Имеет смысл соединить две описанные торговые системы в одну: это позволит трейдеру точно определять направление долгосрочного тренда, зарабатывая на надежно прогнозируемой устойчивости сильных глобальных уровней сопротивления и поддержки. Среднесрочные тренды позволяют найти точки укрепления и усиления доллара внутри большого движения.

    Обзор: индикаторы для фундаментального анализа

    Каждый трейдер или же инвестор используют для анализирования рынка финансовых инструментов как на рынке Форекс, так и на Фондовой Бирже, индикаторы. Именно они помогают понять порой движение цены и определиться с дальнейшей стратегией торговли.
    Давайте поговорим о том, как использовать индикаторы фундаментального анализа и какие основные имеются.

    Индикаторы для фундаментального анализа еще называют просто финансовыми индикаторами. Дело все в том, что для пущего понимания что происходит с ценой, делается анализ экономических данных и изучаются производственные отчеты компании. Будет нелогично продавать национальную валюту, если предстоит выход новостей по данным инфляции. В случае экономического роста нац.валюта будет расти в цене.
    Данные можно смотреть в таблицах отчетности, которые публикуют компании обычно в конце года.

    К фундаментальным показателям относятся:

    — экономические новости, которые смотрят трейдеры в экономическом календаре, с указанной датой и иными данными в виде цифр (например: в 10:00 часов московского времени выйдут данные по евро, т.е. данные по ВВП Германии (г/г), а предыдущее значение было -3,9%);

    — политические новости, такие как выборы Президента в стране (перед выборами Президента США в конце 2022 года курс доллара снижался, инвесторы были в панике и покупали защитные активы);

    — пресс конференции членов FOMC, ЕЦБ, когда решается вопрос о будущей монетарной политике в стране;

    — начало кризиса в стране, что может сказаться на падении курса национальной валюты.

    Индикаторы для фундаментального анализа можно найти в экономическом календаре:

    1. Валовый внутренний продукт (сокращенно ВВП).
    2. Индекс тарифов изготовителей (ИЦП).
    3. Индекс потребительских цен (ИПЦ).
    4. Запасы нефти.
    5. Дефлятор ВВП.
    6. Сальдо торгового баланса.
    7. Данные по изменению количества занятых.
    8. Решение ЦБ по изменению ключевой ставки.
    9. Уровень безработицы.
    10. Число выданных разрешений на строительство.
    12. Реализации жилья на вторичном рынке.
    13. Платежный баланс.
    14. Торговый баланс.
    15. Индекс объема инвестиций.

    Примеры:
    При торговле валютной парой USD/CAD обычно смотрят трейдеры на индикатор "базисный индекс розничных продаж" в экономическом календаре. Если есть уверенность в том, что новость будет положительной, тогда пара покупается. Если же данные выйдут отрицательные, негативные то бишь для доллара США, тогда пара продается.

    При торговле фьючерсами по нефти стоит просматривать новости, так как выходящие еженедельные данные по запасам сырой нефти по средам (чаще всего) или четвергам, позволяют цене двигаться очень быстро. И в такие дни лучше воздерживаться от открытия позиций. Высоковолатильные инструменты сложнее поддаются анализированию в дни выхода новостных данных.

    Небольшой ликбез по индикаторам для фундаментального анализа составлен.Стоит ли доверять им, либо не стоит, а также использовать, вот это все решает каждый трейдер решает сам. Ведь существуют даже такие спекулянты, которые не смотрят на новости и используют только технический анализ, аргументируя тем, что цена технично ходит, а новости все являются "шумом" и не более того.

    При выборе анализа все-таки, думаю, что нужно уметь пользоваться как индикаторами техническими, так и фундаментальными индикаторами. Всем известно падение нефтяных котировок весной 2022 года в минусовую зону. Многие представить не могли подобного, так как на истории и согласно экономических данных ничто не предвещало такого сильного снижения цены. ..В подобных случаях спасти торговый счет может только выставленные стоп-лоссы и соблюдение мани-менеджмента. Поэтому и кажется порой так, что торговать легко и вот-вот профит будет получен, ведь индикаторы технического анализа на это указывают. На деле же в торговле все учесть невозможно, но можно защитить свой депозит от потерь. Как думаете вы?

    Фундаментальный анализ: основы и методы

    Фундаментальный анализ — это детальное изучение факторов, которые в той или иной степени оказывают влияние на экономику отдельных стран и мировую экономику в целом. Что, в свою очередь, отражается на стоимости активов товарно-сырьевых, фондовых и валютных активов.

    Анализ ключевых событий, ситуаций и их взаимосвязь позволяют спрогнозировать возможные последствия для мировой экономики, отдельных рынков и их субъектов, а также оценить их влияние на котировки активов в кратко- и долгосрочной перспективе.

    Факторы, влияющие на стоимость валюты:

    Экономические
    Сюда относится ряд ключевых индикаторов макроэкономики и индексов, которые чрезвычайно важны.

    Политические
    Это ряд событий, которые могут чрезвычайно мощно влиять на формирование валютного курса. Это могут быть выборы в парламент, военные конфликты, смена процентных ставок в крупнейших банках мира и т.д.

    Психологические
    Эти аспекты оказывают более серьезное влияние на ценовую динамику, чем предыдущие.

    Форс-мажор
    — сюда относятся различные события глобального масштаба: войны, государственные перевороты, теракты и другие непредусмотренные события.

    Основные финансовые институты

    Федеральная резервная
    система (ФРС) США

    Председатель совета управления ФРС — Бен Бернанке

    Банк Англии
    (ВОЕ)

    Во главе Банка Англии стоит Мервин Кинг

    Бундесбанк Германии
    (Дойче Бундесбанк)

    Возглавляет Йенс Вайдман

    Европейский центральный
    банк (ЕСВ)

    Возглавляет Марио Драги

    Банк Японии
    (BOJ)

    Глава — Харухико Курода

    Национальный Банк
    Швейцарии (SNB)

    Во главе Томас Джордан

    Значительное влияние на валютный рынок также оказывают такие организации как:

    Министерство финансов Германии

    Министерство финансов Великобритании

    Министерство финансов Франции

    Экономические факторы, оказывающие влияние на рынок Форекс

    Состояние экономики отдельно взятой страны Подробнее

    Бизнес-переговоры крупных компаний

    Итоги заседания центробанков стран мира

    Реформы в мировой кредитно-денежной политике

    Заседания торговых и экономических союзов, глав G7

    Заявления глав государств и ЦБ, экономистов и аналитиков

    Влияние рынков, которые привязаны к конкретной валюте

    Валютные интервенции ЦБ

    Виды фундаментальных новостей

    Новости Dow Jones
    Перейти

    Случайные/неожиданные — такие новости зачастую включают в себя события политического и природного характера. Случайные новости являются причиной большого ажиотажа на рынке, который непременно влечет за собой резкое изменение курса валют.

    Ожидаемые — это изменения в экономике, о которых знают заранее. Перед официальным выходом новостей, эксперты предсказывают смену курсов.

    Каким образом рынок реагирует на новости

    Если новость подтверждается — курс не будет изменяться;

    если эксперты совершили правильный прогноз, однако при этом не учли последствия — курс продолжит двигаться в том же направлении, но при этом валютные курсы могут увеличить свое движение;

    аналитики рынка Форекс сделали неточные прогнозы — курс начнёт движение в противоположную сторону.

    Как делать фундаментальный анализ Форекс

    Для трейдера фундаментальный анализ финансовых рынков Форекс — это стратегия, подразумевающая торговлю по новостям. В упрощенном варианте: если новость положительная — котировки растут, негативная — котировки падают. Задача трейдера — оценить степень влияния на стоимость актива всех возможных новостей и на этом заработать. Наиболее удачный для заработка момент (период наибольшего ценового импульса) — первые 30-120 минут с момента выхода новости.

    Факторы, влияющие на котировки активов Форекс:

    Экономические Публикация данных о ВВП, уровне инфляции, ключевых статистических данных по отраслям, изменение учетной ставки, динамика платежного баланса и т.д.

    Политические и геополитические Парламентские и президентские выборы, войны, санкции и т.д.

    Форс-мажор Техногенные катастрофы, природные катаклизмы и т.д.

    Социологические и психологические

    Информационные источники для фундаментального анализа:

    Экономический календарь Вспомогательный инструмент, который можно найти на сайтах большинства брокеров и аналитических платформ. Представляет собой сводку наиболее важных новостей с указанием их даты публикации и другими критериями.

    Официальные источники статистической информации Именно они готовят и публикуют данные по отраслям, экономическим показателям и т.д., оказывая в первые секунды и минуты наиболее сильное влияние на котировки.

    Новостные онлайн ленты (Bloomberg, Reuters и т.д.) Охватывают основные значимые события на текущий момент, публикуя самую важную информацию и статистику по странам мира.

    Новости брокера Форекс или MetaQuotes (встроенные онлайн новости в платформу МТ4 и МТ5). Могут запаздывать, потому используются для долгосрочного анализа.

    Аналитические публикации мнения трейдеров и аналитиков на тематических сайтах и форумах. Позволяют представить общую картину и проанализировать реакцию котировок на то или иное событие для последующего прогноза.

    Начинающим трейдерам торговля по фундаментальному анализу не рекомендуется, так как в момент выхода статистики или новости на рынке наблюдается повышенная волатильность и снижение ликвидности, из-за чего увеличивается спред и появляются проскальзывания.

    Если вы все-таки нацелены на заработок по фундаментальным стратегиям, то скачайте онлайн книгу по фундаментальному анализу финансовых рынков автора Алексея Кияницы. В книге анализируются ключевые показатели, влияющие на котировки валют и другие рынки.

    Кроме уже указанной выше книги по фундаментальному анализу финансовых рынков Алексея Кияницы, есть и другая литература, довольно полно раскрывающая тему специфики трейдинга по фундаментальным стратегиям. Стоит ли уделять время их прочтению — решать вам, но помните, что лучший учитель — это опыт. А для наработки опыта пока не придумали ничего лучше, чем демо счет. Потому после изучения фундаментального анализа финансовых рынков Алексея Кияницы обязательно попробуйте применить знания на практике.

    Основные принципы фундаментального анализа на Форексе:

    Любые данные анализируются только в динамике с учетом прогноза. Если фактические статистические данные оказались положительными, но хуже прогноза, котировки с большой вероятностью упадут.

    Анализ должен учитывать важность одного события относительно другого. Акцент только на одном событии и игнорирование другого коррелирующего события могут привести к ошибке прогноза.

    Учитывается вероятность события. Если его вероятность высока, то скорее всего к моменту выхода новости она уже заложена в курсе актива и ее публикация на курс не повлияет.

    Технический и фундаментальный анализ финансовых рынков Форекс при формировании торговой стратегии идут бок о бок. Работая по техническим индикаторам, не забывайте проверять экономический календарь. И зарабатывая на новостях, перепроверяйте себя индикаторами. Удачного вам трейдинга!

    Три вида анализа рынка Форекс

    Три вида анализа, которые трейдеры используют чаще всего, это:

    1. Фундаментальный анализ,
    2. Технический анализ,
    3. Анализ настроений.

    В то время как некоторые Форекс-трейдеры регулярно прибегают к тому или иному виду, самые успешные из них умеют сочетать их разные комбинации.

    Каждому Форекс-трейдеру присущи индивидуальные личные качества и стиль торговли, но все же самое важное на рынках – это обладать необходимой информацией.

    Мы изучили каждый из трех видов Форекс-анализа по отдельности и предложили вам индикаторы, которые помогут в создании торговой стратегии, сочетающей в себе лучшие черты каждого из этих видов.

    Давайте проведем более детальный анализ каждого вида.

    1. Фундаментальный анализ

    Таймфрейм: Долгосрочный
    Необходимые торговые инструменты: Портал новостей Форекс

    Первый вид анализа рынка Форекс – это фундаментальный анализ.

    Фундаментальный анализ дает трейдерам возможность рассмотреть валютную пару и проанализировать данные по экономике страны, к которой она относится.

    Любые экономические, политические или даже социальные процессы, происходящие в экономике, оказывают влияние на спрос и предложение национальной валюты.

    Если страна располагает сильной экономикой, то и спрос на ее валюту со стороны инвесторов будет высоким, что в итоге приведет к росту ее курса.

    Самым важным элементом фундаментальных новостей для рынка Форекс является денежно-кредитная политика и то, как решение Центрального Банка повысить или понизить процентные ставки повлияет на спрос.

    Почти все наиболее важные новости рынка Форекс, которые можно найти в экономическом календаре, будут влиять на денежно-кредитную политику, а фундаментальный анализ потребует от вас принимать их во внимание.

    Не забывайте, что фундаментальный анализ сам по себе никогда не будет определяющим фактором для краткосрочных движений, поэтому его нужно рассматривать только с более широкой точки зрения на рынок.

    Индикатор новостей Форекс

    Чтобы успешно торговать с помощью фундаментального анализа, вам понадобится доступ к порталу новостей Форекс.

    Применяя индикатор новостей Форекс от FXSSI, вам больше не нужно будет отвлекаться от своих графиков и переключаться между окнами, чтобы прочитать новости.

    Это простой, но все еще эффективный индикатор новостей Форекс, задача которого – в наиболее краткой форме предоставить информацию.

    Трейдерам Форекс известно, что публикации фактических данных не являются важнейшим фактором, влияющим на движение цены вверх или вниз.

    Существует большое количество других факторов, уже заложенных в цену, например, расстановка сил и общие настроения на рынке.

    Поэтому разработанный нами индикатор новостей Форекс имеет своей целью снабдить вас информацией, не перегружая при этом бесполезными и отвлекающими данными, присущими классическому экономическому календарю.

    2. Технический анализ

    Таймфрейм: Краткосрочный, долгосрочный
    Необходимые торговые инструменты: Технические индикаторы

    Второй вид анализа рынка Форекс – это технический анализ.

    Технический анализ – это искусство поиска паттернов на ценовом графике с целью прогноза относительно будущих движений на рынке.

    Технический анализ сводится к поиску точек для входа и выхода из сделок с наибольшей вероятностью успеха.

    В конце концов, все, что нам показывают графики цен – это поведение людей.

    Хорошо известно, что люди – это существа со своими привычками, которые будут повторять свои прошлые модели поведения зачастую предсказуемым образом.

    Именно здесь технический анализ позволяет находить паттерны на графике, показывающем нам потенциальные уровни, на которых трейдеры будут искать входы и выходы из рынка.

    Одним из недостатков применения технического анализа в торговле является тот факт, что он представляет собой субъективную форму анализа, когда два трейдера могут прийти к противоположным выводам на основе одного и того же графика.

    Именно в такой ситуации использование технических индикаторов может помочь частично устранить эту субъективность, по крайней мере, с точки зрения управления рисками.

    Технические индикаторы

    Если вы планируете применять технический анализ в своей торговле, тогда процесс принятия решений должен подкрепляться индикаторами.

    На портале FXSSI вы найдете целый пакет технических индикаторов, которые помогут вам принимать разумные торговые решения с высокой вероятностью успеха, основанные на паттернах с ваших графиков.

    Существует огромный выбор доступных технических индикаторов, некоторые из которых после тестирования могут со временем стать реальным подспорьем для вашей торговой стратегии.

    Даже если вы относите себя к трейдерам, использующим технику “price action”, у нас найдется для вас несколько технических индикаторов, поддерживающих данный стиль торговли.

    Индикаторы служат трейдерам ориентирами, отсеивая субъективные данные с простого свечного графика цены.

    Для каждого подхода в трейдинге найдется свой индикатор. Начиная от тех, что рисуют горизонтальные линии поддержки/сопротивления и до тех, что наносят на график трендовые линии и даже показывают объем рынка Форекс.

    3. Анализ настроений

    Таймфрейм: Краткосрочный
    Необходимые торговые инструменты: Индикаторы настроений

    Третий вид анализа – анализ настроений.

    Анализ настроений на рынке Форекс позволяет трейдерам выяснить, является ли данный рынок преимущественно медвежьим или бычьим.

    Если вам по силам оценить расстановку рыночных сил в остальной части рынка, значит, вы умеете принимать решения, основываясь на том, что в дальнейшем они будут вынуждены сделать.

    Анализ настроений – это часто упускаемая из виду форма рыночного анализа, которая, при правильном сочетании с фундаментальным и техническим анализом, может дать вам реальное преимущество в виде прибыли.

    Анализ настроений чаще всего используется трейдерами Форекс, торгующими против большинства и желающими занять позицию в направлении, противоположном общей рыночной тенденции.

    Дело в том, что если вы знаете, что данный рынок, например, на 90% состоит из длинных позиций, то единственный для трейдеров способ закрыть эти позиции – это продать их.

    Спрос и предложение будут указывать цене пойти вниз, поскольку на рынке останутся лишь одни продавцы.

    Индикаторы настроений

    Если вы хотите применить анализ настроений к вашей главной торговой стратегии, тогда вам понадобятся данные.

    Здесь вам поможет наш пакет индикаторов настроений FXSSI.

    Самым популярным индикатором настроений в нашем наборе дополнений к терминалу MT4 является Speculative Sentiment Index (индекс спекулятивных настроений), известный также как просто SSI.

    SSI представляет собой индикатор для торговли по стратегии против большинства, используемый для анализа настроений на рынке Форекс и помогающий трейдерам открывать позиции, противоположные позициям рыночной толпы.

    Использование индикатора SSI для определения того, чьи позиции преобладают на рынке в целом, быков или медведей – дает вам возможность воспользоваться преимуществом в тот момент, когда позиции участников рынка должны быть закрыты.

    Тренд может быть вашим другом, но вы же не хотите стать последним в списке его друзей, не так ли?

    Используя индикаторы для анализа настроений, вы можете быть уверены в том, что вас не “поймают на удочку” как последнего, у которого открыта позиция по тренду.

    Сравнение трех видов анализа рынка Форекс

    Мы собрали всю вышеприведенную информацию в удобную таблицу, чтобы вы имели возможность сравнить друг с другом каждый из трех видов анализа.

    Краткосрочный Долгосрочный Индикаторы Новости
    Фундаментальный анализ X X
    Технический анализ X X X
    Анализ настроений X X

    Основываясь на данных из таблицы, вы можете выбрать наиболее удобный для вас вид анализа.

    Объедините три вида анализа в один

    Форекс-трейдеры всегда будут отдавать предпочтение какому-нибудь одному виду анализа.

    Хотя вышесказанное звучит совершенно нормально, и мы призываем вас выбрать тот вид, который подходит для вашей конкретной торговой стратегии, самые успешные трейдеры все же могут сочетать элементы всех трех видов.

    Используйте фундаментальный анализ, чтобы проверить общую картину направления экономического развития на наличие отклонения от долгосрочной тенденции. Подкрепляйте его краткосрочным техническим анализом, чтобы с еще большей точностью определять точки входа в рынок. И последнее: оценивайте рыночные настроения, чтобы убедиться, что вы не оказались в ловушке в результате изменения сил на рынке.

    Есть одна известная всем поговорка: “Знания – это сила”.

    Вот почему вам нельзя оставаться в неведении, когда информация, которая может помочь вам заработать или, что еще важнее, уберечься от убытков, находится прямо перед вашими глазами.

    Брокеры, дающие высокие бонусы:
ИНДИКАТОРЫ ДЛЯ ФУНДАМЕНТАЛЬНОГО АНАЛИЗА ФОРЕКС